Introdução

A psicologia da negociação (trade) e do investimento é um aspecto crucial dos mercados financeiros que os comerciantes e investidores geralmente ignoram. Compreender os fatores psicológicos que influenciam as decisões de negociação e investimento pode ajudar os indivíduos a tomar melhores decisões e melhorar seu desempenho geral no mercado. Neste artigo, discutirei o papel das emoções na negociação, finanças comportamentais e gerenciamento de riscos. Também discutiremos como gerenciar emoções e decisões racionais, identificar e evitar preconceitos comuns e os diferentes tipos de risco e como gerenciá-los. Também darei a você dez das minhas regras psicológicas de negociação e investimento.

Qual é a psicologia da negociação e do investimento?

A psicologia da negociação e do investimento refere-se aos processos mentais e emocionais que influenciam a tomada de decisão de um indivíduo em relação à compra e venda de títulos. Isso pode incluir medo, ganância e excesso de confiança, levando a más decisões de investimento. A psicologia da negociação e do investimento também inclui o estudo de como as emoções e os vieses cognitivos podem afetar a percepção de um indivíduo sobre os movimentos do mercado e sua capacidade de tomar decisões racionais. Compreender a psicologia da negociação e do investimento é essencial para os participantes do mercado, pois pode ajudá-los a identificar e superar esses vieses, levando a decisões de investimento mais bem-sucedidas.

Por que é importante entender o aspecto psicológico da negociação e do investimento?

Compreender o aspecto psicológico da negociação e do investimento é importante porque ajuda os investidores a entender e gerenciar suas emoções e vieses cognitivos, o que pode levar a más decisões de investimento. Emoções como medo e ganância podem levar os investidores a tomar decisões impulsivas ou irracionais, enquanto vieses cognitivos, como excesso de confiança, podem levar a uma falsa sensação de segurança. Ao compreender esses fatores psicológicos, os investidores podem identificá-los e superá-los, levando a decisões de investimento mais informadas e racionais. Compreender a psicologia da negociação e do investimento também pode ajudar os investidores a desenvolver uma estratégia de investimento mais atraente e a ser mais disciplinado em cumpri-la. Compreender o aspecto psicológico da negociação e do investimento pode levar a uma melhor gestão de riscos, maiores retornos e melhores resultados de investimento.

Como emoções, como medo, ganância e excitação afetam as decisões de negociação?

Emoções como medo, ganância e empolgação podem afetar significativamente as decisões de negociação, influenciando a percepção individual dos movimentos do mercado e a capacidade de tomar decisões racionais. O medo pode fazer com que os investidores vendam seus títulos prematuramente, devido a um perigo percebido, mesmo que o mercado esteja em alta. Por outro lado, a ganância pode fazer com que os investidores mantenham posições vencedoras por muito tempo, insatisfeitos com ganhos enormes. O ego pode fazer com que um trader se apegue a negociações perdidas na esperança de uma recuperação do mercado para voltar ao equilíbrio, enquanto as evidências sugerem o contrário. A empolgação pode fazer com que os investidores tomem decisões impulsivas com base em movimentos de mercado de curto prazo, em vez de adotar uma perspectiva de longo prazo.

Essas emoções também podem levar a vieses cognitivos, como excesso de confiança ou aversão à perda, exacerbando ainda mais o efeito na tomada de decisões. Portanto, traders e investidores devem estar cientes dessas emoções e como elas podem influenciar suas decisões e desenvolver estratégias para gerenciá-las.

Como você gerencia as emoções e toma decisões racionais?

Tomar decisões racionais pode ser difícil quando as emoções estão envolvidas. Para ajudar a gerenciar emoções e tomar decisões mais lógicas, é essencial dar um passo para trás e pensar nas possíveis consequências de diferentes ações. Também é benéfico fazer a si mesmo perguntas como “Quais são minhas motivações para tomar esta decisão?” ou “Essa decisão se alinha logicamente com meus objetivos de curto e longo prazo?”. Avaliar os prós e os contras de cada resultado possível ajuda a eliminar qualquer viés emocional que possa estar influenciando seu processo de tomada de decisão. Além disso, permitir-se algum tempo longe de uma decisão ou buscar uma opinião objetiva de alguém fora da situação pode ajudar a fornecer clareza e potencialmente levar a um melhor resultado geral.

O que é finanças comportamentais e qual é o seu papel na psicologia do trading?

As finanças comportamentais são uma área relativamente nova das finanças que se concentra na compreensão dos fatores psicológicos que influenciam as decisões financeiras das pessoas. Este campo ajuda a explicar por que os investidores podem agir de forma diferente do que é previsto pelos modelos econômicos tradicionais. Ele considera como emoções como medo, euforia e arrependimento podem afetar a tomada de decisão do investidor e como elas impactam as tendências do mercado ao longo do tempo. O campo também explorou como o comportamento individual e de grupo influencia os mercados de capitais e como isso afeta a alocação de recursos. Especificamente na psicologia da negociação, as finanças comportamentais podem ajudar os traders a entender melhor suas motivações ao tomar decisões financeiras e identificar possíveis vieses cognitivos que podem levar a uma tomada de decisão ruim. Ao estudar finanças comportamentais, os traders podem desenvolver estratégias para gerenciar emoções e evitar erros de negociação dispendiosos.

Quais são os vieses comuns e como eles afetam as decisões de negociação?

Vieses comuns que afetam as decisões de negociação incluem viés de confirmação, em que os investidores procuram confirmar as crenças existentes e ignorar informações contraditórias; a falácia do apostador, onde os investidores esperam um resultado específico devido a tendências passadas; e viés emocional, onde emoções irracionais, como medo ou ganância, orientam as decisões. Esses vieses podem levar a tomadas de decisão ruins e investidores a fazer negociações imprudentes. Para ajudar a gerenciar esses vieses, os traders devem se manter informados sobre os mercados, ter uma compreensão objetiva de seus pontos fortes e fracos e garantir que entendam suas metas de investimento antes de tomar qualquer decisão. Além disso, ter um plano de gerenciamento emocional durante a negociação pode ajudar a evitar decisões irracionais causadas por emoções ou vieses cognitivos.

O que é gerenciamento de risco e por que é essencial na psicologia do trading?

O gerenciamento de riscos é uma parte essencial da psicologia do trading. Envolve o estabelecimento de uma estratégia para identificar, monitorar e gerenciar os riscos potenciais associados às atividades de negociação. O gerenciamento de riscos pode ajudar os traders a evitar perdas dispendiosas, ajudando a identificar problemas potenciais com antecedência e desenvolver estratégias para gerenciá-los. Além disso, ao entender como diferentes fatores de risco podem afetar o desempenho da negociação, os traders podem se posicionar melhor para o sucesso ao entrar no mercado. Isso inclui o desenvolvimento de estratégias para reduzir a exposição ao risco e aproveitar as oportunidades que surgem do aumento da aceitação do risco. Um plano de gerenciamento de risco eficaz pode ajudar os traders a navegar nos mercados financeiros sem correr muito risco. Grande dimensionamento de posições, grandes perdas e mercados voláteis podem causar problemas para manter a psicologia de negociação correta. Criar a estrutura correta de gerenciamento de risco para um sistema de negociação é crucial para manter a psicologia de negociação correta durante a execução.

Quais são os diferentes tipos de risco e como você os gerencia?

Vários tipos de risco estão associados à negociação, incluindo risco de mercado, risco de crédito e risco de liquidez. O risco de mercado é a chance de o valor de um investimento mudar devido a mudanças no preço do ativo subjacente. Risco de crédito é quando um emissor não pode pagar o dinheiro devido. O risco de liquidez ocorre quando os investidores não conseguem comprar ou vender um título com rapidez suficiente devido à falta de compradores ou vendedores. Para gerenciar esses riscos de forma eficaz, os traders devem entender seu estilo de negociação e metas de retorno. Eles também devem estabelecer limites em suas posições e monitorá-los regularmente em busca de sinais de possíveis problemas. Além disso, entender como diferentes mercados interagem pode ajudar a reduzir riscos imprevistos, como choques de notícias ou incerteza política. Se você sabe que seu risco é gerenciado, seu estresse comercial é reduzido.

Quais são algumas dicas práticas para melhorar sua psicologia de negociação?

• Entenda seu estilo de negociação e níveis de tolerância ao risco.
• Estabeleça um portfólio diversificado, lista de observação.
• Estabeleça limites para o tamanho de suas posições.
• Reserve um tempo para pesquisar os mercados antes de entrar em uma negociação.
• Desenvolva uma estratégia sólida com uma vantagem e cumpra-a. (Siga o plano)
• Monitore notícias e eventos do mercado que possam afetar os preços.
• Sempre utilize ordens de stop loss para minimizar as perdas.
• Não arrisque mais do que você pode perder.
• Mantenha-se disciplinado com seu plano de negociação.
• Mantenha as emoções fora da tomada de decisões.

Regras de psicologia de negociação

Seja flexível e siga a ação do preço do mercado; teimosia, egos e emoções são os piores indicadores de entradas e saídas.

Entenda que os traders escolhem apenas suas entradas, saídas, tamanho da posição e risco, e o mercado escolhe se eles são lucrativos.

Você deve ter um plano de negociação antes de começar a negociar; essa deve ser sua âncora na tomada de decisões.

Você deve deixar de querer estar sempre certo sobre o seu comércio e trocá-lo por querer ganhar dinheiro. O primeiro passo para ganhar dinheiro é interromper um perdedor quando for confirmado que você está errado.

Nunca negocie tamanhos de posição tão grandes que suas emoções assumam o controle de seu plano de negociação.

“Se for gostoso, não faça”

Richard Weissman

Negocie seus maiores tamanhos de posição durante as sequências de vitórias e os menores tamanhos de posição durante as sequências de derrotas. Não negocie muito; negocie o seu menor quando estiver em uma sequência de derrotas.

Não se preocupe em perder dinheiro que pode ser recuperado; se preocupe em perder sua disciplina de negociação.

Perder negociações custa dinheiro, mas deixar uma grande perda sair do controle pode fazer com que você perca a coragem. Reduza as perdas para os seus nervos tanto quanto para a preservação do capital.

Os traders só podem ter sucesso depois de terem fé em si mesmos como trader, de que seu sistema de negociação tem uma vantagem e de saberem que permanecerão disciplinados em sua jornada comercial.

Conclusão

Em conclusão, a psicologia da negociação e do investimento é um aspecto crucial dos mercados financeiros que muitas vezes é negligenciado. Compreender os fatores psicológicos que influenciam as decisões de negociação e investimento pode ajudar os indivíduos a tomar melhores decisões e melhorar seu desempenho geral no mercado. O ponto-chave deste artigo é a importância de entender o aspecto psicológico da negociação e do investimento e a capacidade de seguir suas próprias regras específicas de mercado para entradas, saídas e riscos com disciplina e consistência.

Fonte: The Psychology of Trading & Investing (Trading Psychology Rules) – New Trader U